今年以来,基金整体业绩向好,不过也有部分基金未能抓住市场行情,净值涨幅落后市场,甚至还有负收益,将今年偏股基金业绩差距拉大。
据Wind资讯数据显示,截至11月21日,市场上包括股票型、债券型、混合型、货币型、QDII的全部5906支公募基金(A、C端分别统计)中,年初至今正收益的有4845支,占比82.04%,负收益的有57支,占比0.97%。
明显的结构性行情将基金业绩差距拉得非常大。数据显示,业绩最好的广发双擎升级截止20号净值涨幅达到105.09%,而业绩最差的格林伯锐,A类和C类分别亏损20.68%和20.79 %。这也意味着首尾业绩差距超过了120个百分点。今年以来截止11月20日,公募基金新品累计发行规模达到10275.73亿元,这是继2015年之后,公募基金年度发行规模再次站上一万亿,也是基金发行史上的次新高。
在今年结构性行情的背景下,未能实现正收益的基金主要有三类情况。一是今年新成立的产品,因为处于建仓期而错过了一季度的大涨行情,这是不少基金未能实现正收益的主要原因。数据显示,今年沪深300指数走势一季度、二季度、三季度、四季度以来涨幅分别为28.61%、-1.21%、-0.29%、3.47%,显然,主要行情集中在一季度,而今年成立的新基金往往错过了一季度行情。二是由于今年市场出现明显的结构性行情,科技、消费、医药、养猪等行业龙头股表现较强,更多布局银行、券商、黄金领域的基金便错失了这一行情,如格林伯锐、汇安资产轮动等净值跌幅超过5%。三是一批跟踪高铁、基建工程、钢铁等行业的指数型基金表现欠佳。数据显示,今年以来,中证高铁产业、中证基建工程、国证钢铁行业分别下跌7.02%、9.54%、9.02%。受此拖累,相关指数基金收益不佳。
结构性行情使得基金涨幅差距较大,在这种情况下,没有专业背景的投资者选择基金比较困难,展恒基金有着十多年的基金研究筛选经验,通过层层筛选,最终确认展恒优选50。
今年,公募基金的专业优势让“炒股不如买基金”再一次深入人心。总体来看,权益基金目前处于发展的“天时、地利、人和”阶段。证监会正大力推动权益基金发展,同时,买方投顾试点开闸,力图改变销售模式,改变基金赚钱基民不赚钱现象。在政策支持和专业投资优势、销售变革等组合拳作用下,权益基金发展有望驶入快车道,迎来业绩和规模增长的良性循环。不过每年年末都是公募基金调仓换股的重要窗口期,市场行情也会随之出现波动。因此投资者还是要选择对基金公司和基金产品,才能在市场中分得一杯羹!